تحلیل تکنیکال طلا چیست؟

توانایی پیش‌بینی قیمت‌ها در بازارهای مالی کلید موفقیت در این حوزه است. کسب سود بیشتر و جلوگیری از ضرر و زیان به‌طور مستقیم به همین موضوع بستگی دارد. یکی از روش‌های رایج برای ارزیابی و سنجش بازار طلا، تحلیل تکنیکال طلا است که به شکل گسترده توسط سرمایه‌گذاران انجام می‌شود. در این مطلب با مطالب پایه تحلیل تکنیکال بازار طلا آشنا خواهید شد. با ما همراه باشید!

تحلیل تکنیکال طلا چیست؟

تحلیل تکنیکال تجزیه و تحلیل بازارهای مالی از دیدگاه داده‌های گذشته است. به عبارت دیگر، هدف تحلیل تکنیکال این است که با توجه به روشی که این دارایی در حال حاضر و در گذشته معامله شده است، قیمت یک دارایی معین در کدام جهت حرکت کند.

در کلاسیک‌ترین فرمول، تحلیل تکنیکال طلا را می‌توان به‌عنوان تجزیه و تحلیل دارایی‌ها بر اساس داده‌های تاریخی قیمت و حجم درک کرد. با چنین رویکردی، ما به چگونگی تکامل قیمت یک دارایی نگاه می‌کنیم، این که چگونه با الگوهای قیمت گذشته مطابقت دارد و همین کار را برای حجم انجام می‌دهیم.

مفروضات اصلی این تجسم تحلیل تکنیکال این است که داده‌های قیمت و حجم منعکس‌کننده همه یا حداقل بیشتر اطلاعات مربوط به سرمایه‌گذاران است و اینکه الگوهای قیمت/حجم خاص تمایل دارند در زمان خود تکرار شوند.

یک مثال بسیار ساده از چنین رویکردی را می‌توان به‌صورت زیر توصیف کرد: فرض کنید یک دارایی X داریم و به قیمت آن نگاه می‌کنیم تا به این فکر کنیم که آیا X می‌تواند در روز بعد بالاتر یا پایین‌تر معامله کند. ما متوجه شدیم که در حال حاضر X برای هفت روز متوالی افزایش قیمت داشته است. این وضعیت فعلی است. سپس می‌رویم و تمام قیمت‌های تاریخی X را بررسی می‌کنیم و موقعیت‌هایی را جستجو می‌کنیم که X برای هفت روز متوالی افزایش قیمت داشته است. ما داده‌های همه این موقعیت‌ها را مشابه وضعیت فعلی جمع‌آوری می‌کنیم و به آنچه در این موقعیت‌ها در روز هشتم رخ داده است نگاه می‌کنیم.

فرض کنید در اکثریت قریب به اتفاق موارد، مثلاً 90 درصد، متوجه می‌شویم که روز هشتم روز اوج افزایش قیمت است؛ سپس، بر اساس این فرض که الگوها تمایل دارند خود را در زمان تکرار کنند، می‌توانیم نتیجه بگیریم که روز بعد در مورد فعلی نیز به‌احتمال زیاد روز اوج افزایش قیمت است یا خیر.

تحلیل تکنیکال طلا در دنیای واقعیت

در واقعیت، به‌ندرت چنین تصویر واضحی از قیمت‌های بازار دریافت می‌کنیم. معمولاً ما خود را به قیمت محدود نمی‌کنیم، بلکه حجم را نیز در نظر می‌گیریم. الگوهای موجود در بازار نیز می‌توانند بسیار پیچیده‌تر از نمونه ساده‌ای باشند که در بخش قبلی توضیح داده شد. همچنین، برخی از فرمول‌بندی‌های تحلیل تکنیکال به فرد اجازه می‌دهد به داده‌های دارایی‌های مختلف، بازارهای مختلف نگاه کند یا حتی از ملاحظات قیمت/حجم کلاسیک فراتر رفته و منابع دیگر داده را در خود جای دهد.

برخی از محبوب‌ترین ابزارهای تحلیل تکنیکال، از جمله، سطوح حمایت و مقاومت، روندها، تحلیل حجم، RSI هستند. این موارد به هیچ وجه یک لیست کامل نیست و سرمایه‌گذاران از ابزارهای بسیار بیشتری در تحلیل‌های سرمایه‌گذاری خود استفاده می‌کنند.

● مطلب پیشنهادی: روش‌های پیش بینی قیمت طلای آب شده

قیمت گذاری طلا در مقابل ارزش گذاری طلا

چرا در زمان سرمایه‌گذاری روی طلا و معامله این فلز زرد ارزشمند به تحلیل تکنیکال نیاز داریم؟ چرا صرفاً بر تحلیل بنیادی تکیه نمی‌کنیم؟ در این بخش به این پرسش پاسخ خواهیم داد. طلا نه دارایی مولد نقدینگی است و نه کالایی. این بدان معناست که طلا را نمی‌توان؛ مانند دارایی‌هایی که جریان‌های نقدی ایجاد می‌کنند یا حتی به‌عنوان کالایی که ارزش آنها حداقل با توجه به تعادل تقاضا و عرضه تخمین زده می‌شود، ارزش‌گذاری کرد.

فلز زرد ارزش ذاتی ندارد، بلکه فقط یک ارزش نسبی دارد (ارزها را نمی‌توان ارزش‌گذاری کرد، اما می‌توان آنها را در برابر سایر ارزها قیمت‌گذاری کرد). از این رو، سرمایه‌گذاری طلا بیشتر شبیه بازی قیمت‌گذاری است، نه بازی ارزش. هیچ جریان نقدی وجود ندارد و استفاده صنعتی از آن بسیار ناچیز است بنابراین، ما نمی‌توانیم ارزش ذاتی طلا را تعیین کنیم، اما کاری که می‌توانیم انجام دهیم این است که سعی کنیم جهت قیمت آینده را حدس بزنیم که تحت ‌تأثیر احساسات بازار است.

توجه داشته باشید که این موضوع بدان معنا نیست که تحلیل فاندامنتال برای بازار فلزات گران‌بها اهمیتی ندارد. مردم نظرات خود را بدون پایه و اساس ارائه نمی‌دهند؛ بلکه بر اساس مشاهده تغییرات واقعیت عینی و محرک‌های اساسی این نگرش‌ها را به دست می‌آورند.

آنچه ما می‌گوییم این است که مبانی بازار طلا به طور قابل ملاحظه‌ای با دارایی‌های مولد پول نقد یا بازارهای کالا متفاوت است.

از آنجایی که طلا یک ارز (یا یک ارز ضد فیات) است، تأثیر این عوامل بر قیمت طلا از طریق ادراک و خلق و خوی سرمایه‌گذاران رخ می‌دهد. و این تحلیل تکنیکال طلا است که به شناسایی حالت‌های تکراری از طریق الگوهای تکرار شونده کمک می‌کند. بنابراین، اگرچه اصول اساسی مطمئناً مهم هستند، پارامترهای دیگری هم وجود دارد که تحلیل تکنیکال یکی از آنهاست.

شاخص ها یا اندیکاتورهای برتر برای معاملات طلا

هنگام معامله طلا، استفاده از شاخص‌های فنی قابل اعتماد می‌تواند به شما کمک کند تا در نوسانات بازار حرکت کنید و تصمیمات آگاهانه بگیرید. اندیکاتورها ابزارهای قدرتمندی هستند که معامله‌گران را راهنمایی می‌کنند و به آنها کمک می‌کند تا روندهای بازار، نقاط ورود و خروج و معکوس‌های احتمالی را شناسایی کنند. در این بخش برخی از شاخص‌های برتر و مؤثر در معاملات طلا که در تحلیل تکنیکال طلا کاربرد دارند را می‌خوانید:

1. شاخص قدرت نسبی (RSI)

RSI یکی از رایج‌ترین اندیکاتورهای مومنتوم در معاملات طلا است. RSI سرعت و تغییر حرکات قیمت را اندازه‌گیری می‌کند و به معامله‌گران کمک می‌کند که متوجه شوند آیا دارایی بیش از حد خرید شده یا بیش از حد فروخته شده است.

این شاخص از 0 تا 100 متغیر است؛ قرائت های بالای 70 نشان می دهد که طلا ممکن است بیش از حد خرید باشد، و زیر 30 نشان می دهد که ممکن است بیش از حد خرید شود.

برای معامله‌گران طلا، RSI می‌تواند نشانه معکوس شدن یا ادامه روند بالقوه، به‌ویژه در دوره‌های پرنوسان باشد. با زیر نظر گرفتن سطوح RSI، معامله‌گران می‌توانند بر اساس حرکت قیمت طلا تصمیم بگیرند که آیا نگه دارند، بخرند یا بفروشند.

2. میانگین متحرک (MA)

میانگین متحرک برای شناسایی روندهای بلندمدت در معاملات طلا مهم است. با هموارسازی داده‌های قیمت، میانگین‌های متحرک جهت کلی بازار را برجسته می‌کند. معامله‌گران معمولاً از میانگین متحرک 50 روزه و 200 روزه برای پیگیری روند قیمت طلا استفاده می‌کنند.

زمانی که میانگین متحرک کوتاه‌مدت از میانگین متحرک بلندمدت (معروف به "صلیب طلایی") عبور می‌کند، اغلب به‌عنوان یک سیگنال صعودی دیده می‌شود. برعکس، زمانی که میانگین متحرک کوتاه‌مدت از میانگین بلندمدت "تقاطع مرگ" عبور می‌کند، چشم‌انداز نزولی را نشان می‌دهد. میانگین‌های متحرک به‌ویژه برای معامله گرانی که به دنبال فیلترکردن نوسانات کوتاه‌مدت و تمرکز بر روند گسترده‌تر بازار هستند مفید است.

● بیشتر بخوانید: بهترین سایت های تحلیل بازار طلا

3. باندهای بولینگر

باندهای بولینگر یک شاخص فنی محبوب است که از میانگین متحرک و انحرافات استاندارد برای ایجاد نوارهایی در اطراف قیمت طلا استفاده می‌کند. این باندها بر اساس نوسانات منبسط و منقبض می‌شوند. زمانی که قیمت طلا از این باندها می‌افتد یا از آن خارج می‌شود، می‌تواند نشانه‌ای از شرایط خرید یا فروش بیش از حد باشد.

معامله‌گران طلا اغلب از باندهای بولینگر برای پیش‌بینی اصلاحات قیمت یا تأیید روند بازار استفاده می‌کنند. در طول دوره‌های نوسانات بالا، زمانی که باندها گسترده می‌شوند، معامله‌گران ممکن است به دنبال فرصت‌هایی برای معامله شکست‌ها باشند یا از آنها برای ارزیابی سطوح ریسک استفاده کنند.

4. MACD (واگرایی میانگین متحرک همگرایی)

MACD یک شاخص حرکتی پیرو روند است که رابطه بین دو میانگین متحرک (معمولاً 12 روزه و 26 روزه) را نشان می دهد. این اندیکاتور تحلیل تکنیکال طلا به معامله گران کمک می کند تا سیگنال های خرید و فروش بالقوه، جهت روند و حرکت بازار را شناسایی کنند.

برای معاملات طلا، MACD در تعیین دقیق تغییرات در حرکت بسیار مؤثر است. اگر خط MACD از بالای خط سیگنال عبور کند، اغلب به‌عنوان یک سیگنال صعودی در نظر گرفته می‌شود، در حالی که یک متقاطع زیر خط سیگنال نشان‌دهنده حرکت نزولی است.

5. بازنگری فیبوناچی

سطوح اصلاحی فیبوناچی به طور گسترده در معاملات طلا برای شناسایی سطوح حمایت و مقاومت بالقوه استفاده می‌شود. این سطوح بر اساس دنباله ریاضی فیبوناچی هستند و نقاط کلیدی را نشان می‌دهند که ممکن است بازار در آن بازگردد یا متوقف شود. معامله‌گران از فیبوناچی اصلاحی برای یافتن نقاط ورودی در طول اصلاحات یا پیش‌بینی پایان عقب‌نشینی استفاده می‌کنند.

از آنجایی که طلا اغلب روندهای قوی را نشان می‌دهد، سطوح اصلاح فیبوناچی به معامله‌گران کمک می‌کند تا تعیین کنند عقب‌نشینی قیمت کجا ممکن است معکوس شود و به آنها اجازه می‌دهد در نقاط مطلوب‌تری وارد بازار شوند.

● در همین رابطه: اجرت طلا چقدر است و چگونه محاسبه می‌شود؟

● در همین رابطه: بهترین زمان معامله طلا در فارکس

نتیجه‌گیری

بازارهای مالی و سرمایه مدام در حال تغییر و تحول هستند. نوسانات قیمت در این بازارها مهم‌ترین چیزی است که اهمیت دارد و سود و ضرر یک سرمایه‌گذار مستقیماً به آن بستگی دارد. برای تجزیه و تحلیل و ارزیابی این بازارها روش‌های متفاوتی وجود دارد که یکی از آنها تحلیل تکنیکال طلا است. در این مطلب به تجزیه و تحلیل تکنیکال بازار طلا و اندیکاتورهای مهم در آن پرداختیم و آنها را معرفی کردیم. شما تا چه میزان با این روش‌های تحلیل آشنا هستید؟ تجربیات خودتان در این زمینه را با دیگر کاربران ملّی‌گلد به اشتراک بگذارید.

سامانه خرید و فروش طلای آب شده ملّی گلد با هدف تسهیل سرمایه‌گذاری در حوزۀ طلا و فلزات گران‌بها آغاز به کار کرده است. شما می‌توانید با عضویت در سایت ما حتی با کمترین مبالغ، طلا خریداری کنید و به محض رسیدن موجودی به سقف قابل برداشت نسبت به دریافت فیزیکی طلا از نمایندگی‌های ملّی‌گلد اقدام کنید.

با ثبت نام در سایت ما علاوه بر دسترسی به تمامی امکانات سامانه، 10 سوت طلای رایگان از ما هدیه بگیرید!